TY - THES AU - Mani, Sandro T1 - Aktives Risikomanagement für Aktienportfolios DA - 2016 CY - Chur PB - Hochschule für Technik und Wirtschaft HTW Chur A3 - Wallnöfer, Ivo AB - Die Dotcom Blase und die Finanzkrise haben gezeigt, dass Tail-Risiken häufiger vorkommen als lange angenommen und die Verteilung der Renditen von Aktien somit nicht der Standardnormalverteilung entspricht. Für Anleger ist es wichtig, vor solchen unvorhersehbaren Ereignissen geschützt zu sein und genau da setzt diese Bachelor Thesis an. Das Ziel der Arbeit ist es, verschiedene Risikomanagement Modelle auszuarbeiten, welche Tail-Risiken effizient absichern. Insgesamt werden vier verschiedene Risikomanagement Modelle erarbeitet. Zu jedem Modell wird in einem ersten Schritt ein Umsetzungskonzept entwickelt. In einem zweiten Schritt werden die Modelle am S&P 500 getestet. Es wird simuliert, was für eine Performance die jeweilige Strategie vom Jahr 1995 bis 2015 am S&P 500 generiert hätte. Zuletzt werden die Modelle kritisch hinterfragt und Empfehlungen für die Praxis abgegeben, sodass für jeden Anleger das passende Modell ausgewählt werden kann. M3 - Bachelorarbeit Betriebsökonomie M4 - Citavi ER -